首页 法律服务 法律问题 法律观点 法律常识 律师专线 律师诉讼 律师咨询 著名律师 法治动态 法治快讯 法治工作 法治经纬 法律法规 经济法类 行政法类 民事法类 新法速递 案例判例 法律咨询 司法解释

信批违法惩罚力度:3年间处罚案件170件 罚款金额超2亿元

2019-06-12 18:19     来源:网络整理     编辑:中国网络法律信息网小编    人气:

  原文标题:证监会严惩信披违法 聚焦提升上市公司质量 3年间处罚案件170件 罚款金额超2亿元

信批违法惩罚力度:3年间处罚案件170件 罚款金额超2亿元

  证监会近期对6宗案件作出行政处罚,其中,两宗案件与信息披露违法有关。今年以来,上市公司因涉及信息披露违法违规而被证监会立案调查的案例明显增多。

  当前,以信息披露为中心的上市公司监管持续开展,那些违背“四条底线”的上市公司的大股东、董监高以及未勤勉尽责的中介机构将受到法律严厉惩处。证监会6月5日披露的数据显示,2016年至2018年期间,证监会共处罚上市公司信息披露违法案件170件,罚款金额总计2.0161亿元,市场禁入人数总计80人次,追责对象涉及董监高、大股东、实际控制人共计1202余人次,共有113名责任人员被处以顶格罚款处罚,向公安机关移送涉嫌犯罪案件19起,对上市公司信息披露违法行为形成强有力震慑。

  这一串串数字在显示出证监系统稽查执法严格、高效的同时,也暴露出了上市公司信息披露违法行为形式多样,上市公司信息披露质量仍需改善。证监会相关负责人表示,下一步将继续加大对上市公司信息披露违法行为的执法力度,促使上市公司及大股东讲真话,做真账,及时讲话,努力提升上市公司质量,巩固好实体经济“基本盘”。

  上市公司信披违法“花招多”

  证监会日前披露的数据显示,财务欺诈、未依法披露关联关系及关联交易、未依法披露股东权益变动情况、所披露的信息存在误导性陈述、未依法披露重大事项,这5类行为是近年来上市公司信息披露违法的主要情形。

  *ST博元为A股市场首家因重大信息披露违法被强制退市的公司,欣泰电气(300372)为首家因欺诈发行被强制退市的公司,监管部门对这些触及底线的违法违规行为主体进行了严肃处理,对市场形成了较大威慑。

  财务欺诈类型的信息披露违法行为形式多样,除了像欣泰电气这类为骗取发行核准而在发行申请文件中实施财务欺诈外,部分上市公司开展重大资产重组过程中,交易标的为谋取交易高对价而实施欺诈。如九好集团虚增收入2.66亿元、虚构银行存款3亿元,保千里(600074)电子通过虚假的意向性协议虚增评估值,金英马隐瞒担保事项等。

  此外,涉及财务欺诈的还有大智慧(601519)、雅百特(002323)、金亚科技(300028)、昆明机床(600806)等公司操纵定期报告财务报表,或在未满足条件的情况下提前确认收入,或通过伪造合同、银行单据、材料产品收发记录、隐瞒费用支出等方式虚增利润,或通过跨期确认收入、虚计收入和虚增合同价格等方式虚增收入,或通过虚构工程项目和贸易的方式虚增收入等。

  真实性是信息披露的“生命线”。然而,部分上市公司所披露的信息存在误导性陈述,误导投资者对公司前景、公司价值的判断。如长生生物披露的子公司产品有关情况存在误导性陈述,安硕信息(300380)披露的互联网金融相关业务信息与事实不符,具有较大误导性,万家文化所披露的龙薇传媒收购事项的确定性存在误导性陈述。

  资本市场生态环境仍需改善

  上市公司信息披露违法行为形式多样,动机各异,相关主体对市场、法律、专业、投资者缺乏敬畏之心,频频试探法律底线,暴露出资本市场生态环境仍不理想,亟待改善。

  据了解,部分上市公司在经营中偏离主业,炒作热点,加杠杆玩“跨界”,在经济下行周期中业绩变脸,是信息披露违法的重要诱发因素。部分董监高合规意识淡薄,不能正确认识上市公司作为公众公司的社会责任及法定义务和董监高对于全体股东的信义义务。此外,上市公司“一股独大”现象仍较为普遍,有的公司“三会”形同虚设,通过隐匿不公允的关联交易侵占上市公司利益,或者不配合履行信息披露义务,侵犯中小股东知情权。

  证监会主席易会满5月份在中国上市公司协会2019年年会上曾以“四条底线”对上市公司和大股东提出警醒,要求上市公司对照“四条底线”开展自查自纠。“四条底线”具体而言:一是不披露虚假信息;二是不从事内幕交易;三是不操纵股票价格;四是不损害上市公司利益。6月5日,证监会再次对上市公司及大股东要牢牢守住的“四条底线”进行了强调。

  近年来,证监会稽查执法对上市公司信息披露违法行为形成强有力震慑,不过,仍然有部分公司在底线的边缘试探。在前不久的上市公司2018年年度报告披露期间,部分“奇葩”报告引发市场与监管关注,据不完全统计,包括赫美集团、田中精机(300461)等多家上市公司相关高管对自家年报的真实性提出质疑,声称“无法保证公司2018年度报告内容的真实、准确、完整”。

精选图文
热门排行榜
  1. 经典案例:建筑工程违法分包转包
  2. 公共法律服务接待日”制度
  3. 通用再保险:强化诉责险法律风险审核能力
  4. 法律顾问上门普及法律常识
  5. 最高法发布保护产权和企业家合法权益案例
  6. 浙江舟山:“5·14”特大诈骗案93人被批捕
  7. 射洪法院公开开庭审理一件妨害公务罪案件
  8. 湖州著名刑事案件服务
  9. 媒体:把握好公共法律服务的“三个维度”
  10. 2018年度十大法律监督案例
Copyright 中国网络法律站点 闽ICP备05007636号 联系邮箱:sheng6665588@gmail.com